安信价值回报三年持有混合A：2024年第四季度利润-5792.25万元 净值增长率-5.38%

　　AI基金安信价值回报三年持有混合A（008954）披露2024年四季报，第四季度基金利润-5792.25万元，加权平均基金份额本期利润-0.0593元。报告期内，基金净值增长率为-5.38%，截至四季度末，基金规模为9.75亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金。截至1月17日，单位净值为1.019元。基金经理是陈一峰和张明，目前共同管理3只基金近一年均为正收益。其中，截至1月17日，安信价值发现两年定开混合(LOF)近一年复权单位净值增长率最高，达18.2%；安信优质企业三年持有混合A最低，为14.87%。

　　基金管理人在四季报中表示，本基金 4 季度股票仓位继续保持在高位，环比变化不大。小幅增加了电力设备、电子、医药、交运等行业的配置，传媒、农业、化工的配置比例有所下降。未来在投资运作方面，我们会继续坚持自下而上精选个股，结合产业发展空间、企业盈利增速以及动态估值水平的变化，动态调整股票持仓。目前我们相对看好的投资机会，主要分布在电力设备、医药、食品饮料、传媒互联网等板块。

　　截至1月17日，安信价值回报三年持有混合A近三个月复权单位净值增长率为0.92%，位于同类可比基金95/210；近半年复权单位净值增长率为7.77%，位于同类可比基金93/210；近一年复权单位净值增长率为17.33%，位于同类可比基金58/210；近三年复权单位净值增长率为-21.70%，位于同类可比基金56/189。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.1986，位于同类可比基金18/183。

　　截至1月17日，基金近三年最大回撤为38.55%，同类可比基金排名137/193。其中，单季度最大回撤出现在2022年一季度，为19.01%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为91.16%，同类平均为87.21%。2021年三季度末基金达到92.99%的最高仓位，2020年上半年末最低，为81.66%。

　　截至2024年四季度末，基金规模为9.75亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2024年四季度末，基金十大重仓股分别是贵州茅台、宁德时代、美团-W、腾讯控股、中国国航、中微公司、万华化学、比亚迪、翰森制药、福莱特玻璃。

　　核校：孙萍